Как заработать на облигациях в 2024 году: что нужно знать начинающему инвестору

Облигации — это долговые ценные бумаги, то есть их владельцы становятся держателями долговых обязательств. При этом они не получают право голоса, но могут получать прибыль в виде процентов (купонов) от дохода компании. Эмитент (компания) обязуется в дату завершения периода обращения бумаги (погашения облигации) выплатить инвестору её номинальную стоимость. 

Только в 2023 году частные инвесторы вложили в ценные бумаги на Московской бирже более 1,1 трлн рублей, при этом на облигации пришлось 715 млрд рублей, из них:

1. 72% – в корпоративные облигации,
2. 28% – в ОФЗ и региональные облигации.

Виды облигаций

По типу выпускающих их организаций:

1. государственные,
2. региональные, 
3. корпоративные.

По виду дохода:

1. купонные: держатель получает регулярный фиксированный доход в виде процента от доходов компании,
2. бескупонные (дисконтные): держатель не получает регулярного дохода с процентов, но может перепродать облигации и заработать на разнице цены покупки и продажи.

По номиналу:

1. рублевые,
2. валютные. 

Параметры облигации  

Номинал облигации. Эта та стоимость, которую эмитент (организация) устанавливает на момент выпуска бумаги. 

Рыночная стоимость. Цена, по которой можно купить бумагу на рынке в данный момент. Формируется благодаря балансу спроса и предложений. 

Купонная ставка. Процентная ставка, по которой рассчитываются выплаты инвестору.

Кроме того, при приобретении облигации учитывается её текущая доходность и доходность к погашению, дата погашения, купонный доход, величина купона и периодичность выплат, амортизация. 

Облигации в 2024 году 

Инвесторы считают, что в связи с ростом ключевой ставки инициатива может перейти от акций к облигациям. Сами облигации должны стать более привлекательными за счет увеличения купонной доходности.

 При этом индекс Московской Биржи показал изменения. 

1. В рамках корпоративных облигаций (RUCBTRNS):
2. с начала месяца — - 0,48% 
3. с начала года — 0,18% 
4. В рамках государственных облигаций (RGBITR):
5. с начала месяца — 0,1%, 
6. с начала года — - 7,31%.

Доходность индекса корпоративных облигаций составила 18,01%, а государственных — 15,59%. И несмотря на то, что доходность корпоративных облигаций, как правило, всегда выше, считается, что государственные — надежнее. 

***

Если вы только знакомитесь с рынком ценных бумаг или не можете решить, в какие бумаги инвестировать, то воспользуйтесь услугой подготовки отчета об оценке онлайн в короткие сроки.